Die nächsten 10 Banken scheitern |

Bankausfälle waren im Jahr 2009 der letzte Schrei, wobei die Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) 140 Finanzinstitute beschlagnahmte Jahr. Aber täuschen Sie sich nicht … Bankausfälle finden immer noch mit alarmierender Geschwindigkeit statt. Die FDIC hat bereits 78 Banken geschlossen, was uns in diesem Jahr fast 200 Fehlschläge beschert hat.

Obwohl die US-Regierung entschieden hat, dass es nicht mehr Bankenpleiten wie bei Lehman Brothers geben wird, sind die kleineren lokalen und regionalen Banken unter die Oberfläche gerutscht zu werden, ohne in den Schlagzeilen eine Spur zu hinterlassen.

Die Liste der von der FDIC betreuten Banken enthält immer noch über 700 Namen (obwohl die Liste vertraulich ist). Die FDIC hat mehr Banken auf ihrer Problemliste, als sie mit Manpower zu tun hat, und verlangsamt den gesamten Prozess der Schließung versagender Institute. Und weil der Prozess langsamer ist und die Banken kleiner sind, hat sich die Öffentlichkeit in einen Zustand der Selbstzufriedenheit gewiegt, und viele glauben, dass es keine Sorgen gibt.

Diese Leute haben Unrecht.

Es gibt viele Wege messen Sie die Stärke einer Bank. Aber im Endeffekt sind Banken, die zu wenig Eigenkapital im Vergleich zu ihrem Vermögen haben, genau wie der Eigenheimbesitzer, der zu wenig Eigenkapital im Vergleich zum Preis seines Hauses hat. Denken Sie daran, dass die Vermögenswerte einer Bank die Kredite sind, die sie an Kunden leisten. Wenn zu viele Kredite zu lange schlecht laufen, verschwindet schließlich das Eigenkapitalpolster und die Bank befindet sich unter Wasser.

Um die am stärksten gefährdeten Banken zu finden, suchen wir nach Unternehmen mit hohem Verschuldungsgrad. Insbesondere suchen wir nach Firmen mit einer Gesamtkapitalquote von mehr als 30. Um Ihnen eine Perspektive zu geben, lag die durchschnittliche Verschuldungsquote aller FDIC-versicherten Institute per Ende 2009 bei 9.1. Als Lehman im Jahr 2007 scheiterte, es hatte eine Verschuldungsquote von 30,7.

Wir haben vier Banken auf der Liste, die in ihren Bilanzen für das erste Quartal mehr Verbindlichkeiten als Vermögenswerte ausgewiesen haben. Das bedeutet, dass sie offiziell zahlungsunfähig sind, was bedeutet, dass Sie, wenn Sie ihr gesamtes Vermögen verkaufen würden, nicht in der Lage wären, ihre Schulden zu decken - und die Schulden einer Bank sind Ihre Einlagen!

Wir haben diesen Artikel ursprünglich am 14. Mai mittags veröffentlicht. Innerhalb weniger Stunden wurde eine der Banken auf der Liste, Midwest Bank, von der FDIC beschlagnahmt. Zwei Wochen später wurde auch die Bank of Florida beschlagnahmt.

Da Ihre hart verdienten Ersparnisse davon abhängen, verpflichten wir uns, unsere Liste regelmäßig zu aktualisieren, damit Sie die aktuellsten und relevantesten Informationen jederzeit zur Hand haben.

Wenn Sie ein Einleger sind, sollten Sie diesen Bericht nicht mehr lesen und ihn zum Fenster des Kassierers bringen, um Ihre Einzahlungen von diesen walking dead zurückzuziehen. Zu Planungszwecken ist anzumerken, dass die FDIC Banken nach Geschäftsschluss am Freitag in der Regel als "Bank Failure Friday" abschließt.

Wenn Sie darauf bestehen, ein loyaler Kunde einer dieser Banken zu bleiben, überprüfen und überprüfen Sie dreimal, ob Ihre Konten weniger als das FDIC-versicherte Limit von 250.000 US-Dollar haben.

1. Crescent Bank & Trust (gescheitert - 23. Juli 2010)

Zum Ende des Jahres 2009 verfügte Crescent über eine Leverage Ratio von 1.365. Sie lesen das nicht falsch. Die georgische Bank verfolgte diese beeindruckende Performance, indem sie im ersten Quartal 2010 offiziell insolvent wurde und Vermögenswerte von 1 Milliarde US-Dollar sowie - 12,8 Millionen US-Dollar an Eigenkapital verbuchte.

Crescent-Aktien waren im Mai ein Day-Trader-Favorit und wurden bis zu 1,95 US-Dollar gehandelt von $ 0,82 an einem einzigen Tag auf einem Message Board Gerücht, dass seine Liquidation Wert nördlich von $ 20 pro Aktie war. Bei einem heutigen Buchwert von weniger als 0 US-Dollar ist es wahrscheinlich, dass die FDIC diese Firma sehr bald aus ihrem Elend befreien wird.

2. Erste Nationalbank des Südens (gescheitert - 16. Juli 2010)

Diese Spartanburg, South Carolina-Bank hat Vermögenswerte von $ 682 Millionen und negatives Eigenkapital. Es wurde von der FDIC als "kritisch unterkapitalisiert" eingestuft, mit einer gesamten risikoorientierten Kapitalquote von nur 4,06 gegenüber den 8%, die benötigt werden, um "angemessen kapitalisiert zu werden. Über 20% ihrer Kredite sind nicht performant.

First National betreibt seit April 2009 einen FDIC-Auftrag zur Verbesserung der Kapitalisierungsraten. Im April 2010 schloss die FDIC Beach First, eine vergleichsweise große und unterkapitalisierte Bank in Myrtle Beach, South Carolina. Es ist nur eine Frage der Zeit, bis First National ebenfalls beschlagnahmt wird.

3. MetroBank von Dade County (gescheitert - 16. Juli 2010)

Wir haben beschlossen, die Bank of Florida durch eine andere scheiternde Institution von diesem Waldrand zu ersetzen. Die Finanzzahlen der MetroBank im ersten Quartal zeigen, dass sie mit 442 Millionen US-Dollar Vermögen und - 7,6 Millionen US-Dollar offiziell zahlungsunfähig ist.

Interessanterweise ist die MetroBank die einzige Bank auf der Liste, deren Gegner wütend genug sind, eine Website zu gründen Uhr. Die Gründer der Website scheinen besonders verärgert darüber zu sein, dass "die Mehrheitsaktionäre der Muttergesellschaft der MetroBank Mitglieder einer Familie waren, die auch das Magic City Casino in Miami besitzt - eine Greyhound-Strecke, ein Kartenraum und eine Spielhalle, in der mehr als 434 Millionen Dollar gespielt wurden seit Oktober. " Leider, wer auch immer die Aktionäre sind, sind sie Besitzer wertlosen Bestands.

4. Bay National Bank (gescheitert - 9. Juli 2010)

Maryland-basierte Bay National wird derzeit als "kritisch unterkapitalisiert" nach FDIC-Standards. Darüber hinaus räumte die Bank in einer Anmeldung bei der SEC ein, dass es erhebliche Zweifel an ihrer Fortführungsfähigkeit gibt (was die Aussage eines Wirtschaftsprüfers für "diese Bank ist insolvent").

Letzte Woche hat Bay National auch entschieden freiwillig vom Handel an der Nasdaq abbestellen. Zuvor hatte die Nasdaq die Mitteilung erhalten, dass die Börse börsennotierte Unternehmen auf ein positives Eigenkapital von mindestens 2,5 Millionen US-Dollar verpflichten muss. Mit seinem negativen Eigenkapital von - 3,6 Mio. USD hat Bay National dieses Kriterium nicht erfüllt.

5. Bank of the Cascades

Die Bank of the Cascades mit Sitz in Oregon verzeichnete im ersten Quartal 2010 einen Verlust von 24,4 Millionen Dollar. Der Verschuldungsgrad verschlechterte sich ebenfalls dramatisch und stieg von 48,7 im Vorquartal auf 98,4. Zum 31. März 2010 verzeichnete das Unternehmen ein Vermögen von 2,1 Milliarden US-Dollar und ein Eigenkapital von nur 21,2 Millionen US-Dollar.

Cascades ist seit einiger Zeit im Auftrag von Aufsichtsbehörden des Bundes und der Bundesstaaten aktiv, um seine Kapitalposition zu verbessern. Die FDIC verlangt von den Banken eine risikoorientierte Eigenkapitalquote von insgesamt 10%, um als "gut kapitalisiert" zu gelten. Die Quote der Bank of Cascades begann am 31. Dezember 2009 bei 7,5 und verschlechterte sich bis zum 31. März 2010 auf 6,35.

Cascades fand einen Investor, der vorläufig zugestimmt hatte, 65 Millionen Dollar in die Bank zu investieren, aber die Investition war abhängig von Cascades zusätzliche $ 85 Millionen bis zum 31. Mai. Die Bank konnte die zusätzliche Investition nicht sicherstellen und wird wahrscheinlich in Konkursverwaltung münden.

6. Michigan Commerce Bank

Michigan Commerce arbeitet derzeit im Rahmen einer Zustimmungsverfügung, in der es aufgefordert wird, "unsichere oder unsichere Bankgeschäfte und Verstöße gegen gesetzliche Vorschriften oder Vorschriften" zu korrigieren. Es hält Vermögenswerte von $ 1,2 Milliarden, aber mit einem Eigenkapital von nur $ 35,7 Millionen hat es eine Leverage Ratio von 33,6.

Michigan Commerce wurde im vergangenen Jahr aus einer Fusion von 11 Community-Banken in Michigan erstellt. Die Muttergesellschaft ist Capitol Bancorp, eine Entwicklungsgesellschaft, die ein landesweites Netzwerk von Banken aufgebaut hat, das jetzt gezwungen ist, sich zu verkaufen, da es versucht, sich um seine eigene Unterkapitalisierung zu kümmern.

7. Capitol Bancorp

Apropos Capitol Bancorp: Das Stammkapital von Michigan Commerce hat eigene Probleme. Capitol hat "Kapitalschutz- und Bilanzentschuldungsstrategien" implementiert, um seine Bilanz zu verbessern. Dies bedeutet, dass die Bank verzweifelt Tochterbanken und Filialen verkauft hat, um Geld zu beschaffen. Es versucht auch eine Verschuldung für den Aktientausch, was helfen würde, seine hohe Verschuldungsquote von 43,2 zu senken.

Capitol ist "unterkapitalisiert" gemäß einem der 3 Kapitalisierungsquoten, die die FDIC zur Beurteilung der Bankenstärke verwendet. Für Capitol verliert es weiterhin so schnell Geld, wie es durch den Verkauf von Vermögenswerten ersetzt werden kann. Im ersten Quartal 2010 verzeichnete Capitol einen Nettoverlust von fast 50 Millionen US-Dollar.

8. Integra Bank

Integra hatte ein schwieriges erstes Quartal 2010 und berichtete über einige wirklich miserable Ergebnisse:

- 13,3% seiner Kredite sind nicht performant

- Nettoverlust gegenüber den Stammaktionären von $ 54 Millionen

- Rendite auf Stammkapital von -1.418,4%

Integra betreibt etwa 69 Bankenzentren in Indiana, Kentucky, Illinois und Ohio und war damit beschäftigt, durch den Verkauf von Filialen, die in guten Zeiten erworben wurden, Geld zu beschaffen. Das Eigenkapital schrumpfte jedoch weiter und fiel von 102 Millionen US-Dollar Ende Dezember 2009 auf 52,6 Millionen US-Dollar Ende März 2010. Die Verschuldungsquote liegt derzeit bei 55,4.

9. Independent Bank Corp

CEO Michael Magee sagte zu den Ergebnissen des ersten Quartals: "Unsere Ergebnisse für das erste Quartal 2010 spiegeln weiterhin die schwierigen Marktbedingungen in Michigan wider."

Independent meldete einen Nettoverlust von fast $ 15 Für das Quartal, das am 31. Dezember 2009 endete, war die Independent Bank ein Empfänger von TARP-Mitteln, konnte jedoch die Dividende für die im November gehaltenen staatlichen Vorzugsaktien nicht auszahlen 2009.

Nun versucht Independent mit einer Leverage Ratio von fast 30 Investoren zu überzeugen, Vorzugsaktien gegen Stammaktien auszutauschen. Sie haben kürzlich die Frist für den Austausch verlängert, was bedeutet, dass sie nicht die gewünschte Antwort erhalten haben.

10. TIB Financial

Die TIB Financial mit Niederlassungen in Südflorida und den Florida Keys verfügt derzeit über eine Verschuldungsquote von 30,4. Die TIB hat im April eine Pressemitteilung veröffentlicht, die besagt, dass sie zum 31. März 2010 für regulatorische Zwecke ausreichend kapitalisiert wurde. Technisch ist es wahr. Zum Beispiel beträgt die Gesamtkapitalquote der TIB zu den risikogewichteten Aktiva 8,1% und der Standard der FDIC für eine "angemessene Kapitalisierung" 8%. Aber damit eine Bank als "gut kapitalisiert" gelten kann, will die FDIC eine risikogewichtete Aktiva-Ratio von 10% haben.

Die TIB hat sich mit der Private-Equity-Firma Patriot Financial Partners getroffen Chance, Kapital zu beschaffen. Patriot hat $ 20-25 Millionen zugesagt, aber nur, wenn TIB weitere $ 120-125 aufbringen kann, die von anderen Investoren aufgebracht werden können.

Beobachtungsliste: Sonoma Valley Bank

Wir haben Sonoma Valley von der geplanten Ausfallliste entfernt unsere Beobachtungsliste, weil die FDIC gerade eine Verlängerung bis zum 15. August gegeben hat, um ihre finanzielle Gesundheit zu verbessern. Mit Kapitalquoten, die weit unterhalb der "angemessen kapitalisierten Schwelle" der FDIC liegen, muss Sonoma Valley jemanden finden, der 20 Millionen Dollar zusätzliches Kapital injiziert, wenn es eine Chance hat, wieder in Übereinstimmung zu kommen.

Obwohl die FDIC technisch noch greifen könnte Sonoma Valley trotz der Erweiterung glauben wir, dass die überlastete Agentur die nächsten Monate nehmen wird, um Banken anzusprechen, die in noch schlechterer Verfassung sind als Sonoma Valley.

Beobachtungsliste: Sterling Financial

Sterling wurde ebenfalls von dem potenziellen Scheitern vertrieben Liste und auf die Beobachtungsliste. Die in Spokane ansässige Bank verhandelt und macht Fortschritte bei den Private-Equity-Firmen Thomas H. Lee Partners und Warburg Pincus bezüglich einer Investition in Höhe von 278 Millionen US-Dollar.

Wenn es die US-Regierung davon überzeugen kann, ihre Vorzugsaktien in Höhe von 303 Millionen US-Dollar in Stammaktien umzuwandeln, werden nur 139 Millionen US-Dollar mehr benötigt, um das Ziel einer Kapitalinfusion in Höhe von 720 Millionen US-Dollar zu erreichen.

Ende 2009 lag die Verschuldungsquote bei Sterling bei 32,8. Es verzeichnete einen Nettoverlust von fast $ 79 Millionen im ersten Quartal 2010, als es gezwungen war, $ 85 Millionen für potenziell faule Kredite zur Verfügung zu stellen. Wenn die Finanzierungspläne auseinanderbrechen, werden wir Sterling wieder auf die Liste der Banken setzen, die wahrscheinlich in Konkurs gehen.