Warum die Schuldenkrise der Studenten schwarze Kreditnehmer härter trifft

In der Studentenschuldenkrise sind schwarze Kreditnehmer am stärksten betroffen.

Sie nehmen Kredite zu einer höheren Rate auf als jede andere Gruppe: 87% der schwarzen Studenten hatten sich Bundesdarlehen geliehen, verglichen mit 65% der Studenten in Latino und 60% der weißen Studenten, laut einer Analyse der Regierungsdaten des Center for American Progress, einer öffentlichen Politik Denkfabrik

Und sie neigen eher dazu, mit ihren Darlehen in Verzug zu geraten als andere Gruppen, was die Kredit-Scores nachhaltig beeinträchtigen kann. Nahezu die Hälfte aller schwarzen Studenten, die sich 2003-2004 immatrikuliert haben, hatte in den nächsten 12 Jahren mindestens ein Darlehen in Verzug, verglichen mit einem von fünf weißen Studenten im selben Zeitraum. Dies ergab eine Analyse von Robert Kelchen, Assistant Professor für Hochschulbildung an der Seton Hall University.

Ein Ausfall von Bundesanleihen tritt nach neun Monaten versäumter Zahlungen ein. Kreditnehmer können von Inkassobeamten verklagt oder verfolgt werden; die Regierung kann ihre Gehaltsschecks schmücken; und sie verlieren die Chance, Zahlungen zu senken oder auszusetzen, Optionen, die noch nicht zur Verfügung stehen.

Aber höhere Schulden erzählen nicht die ganze Geschichte, warum schwarze Kreditnehmer in Zahlungsverzug geraten. Experten sagen, dass es zwar soziale und wirtschaftliche Herausforderungen gibt, durch die schwarze Kreditnehmer eine höhere Ausfallwahrscheinlichkeit haben, es jedoch auch Strategien gibt, mit denen Studenten dieses Risiko senken können.

Hürden für schwarze Studenten

Sie haben weniger Generationenreichtum.Soziale und arbeitsrechtliche Ungleichheiten haben nach Angaben des Economic Policy Institute zu einem geringeren Akkumulieren von Wohlstand - Eigenheimkapital, Investitionen und Ersparnissen - unter schwarzen Familien im Vergleich zu weißen Familien geführt. Im Jahr 2013 hatten weiße Familien in einer EPI-Umfrage einen mittleren Reichtum von 134.230 USD, verglichen mit einem Durchschnittswert von 11.030 USD unter den schwarzen Familien. Das bedeutet, dass schwarze Studenten weniger Ressourcen für das College zur Verfügung haben, was zu mehr Kreditaufnahme führt.

Sie könnten die ersten in ihrer Familie sein, die aufs College gehen. Nach Angaben des US-amerikanischen Bildungsministeriums ist jeder siebte schwarze Student der erste in seiner Familie, der ein College besucht. Eltern von Schülern der ersten Generation verfügen möglicherweise nicht über die Ersparnisse, Planungserfahrungen oder Vertrautheit mit den Hebeln für finanzielle Hilfen, die Familien mit langer College-Tradition haben.

"Die Eltern möchten alles tun, um ihr Kind zu unterstützen, und sie wissen, dass die Kraft der Erziehung ein Game Changer ist", sagt Harry L. Williams, Präsident und CEO des Thurgood Marshall College Fund. "Wenn ihr Kind zur Universität zugelassen wird, kann es sein, dass es zum ersten Mal klar wird, was es kostet."

Sie besuchen eher gewinnorientierte Hochschulen. Der gewinnorientierte College-Sektor ist bekannt für seine hohen Ausfallraten: Durchschnittlich 52% für alle Studenten und 67% für schwarze Kreditnehmer. Dies geht aus einem Brookings Institution-Bericht von 2018 von Judith Scott-Clayton hervor, einer außerordentlichen Professorin für Wirtschaft und Bildung am Teachers College der Columbia University.

Sie nehmen eher an Graduiertenprogrammen teil. Unter den College-Absolventen sind schwarze Studenten am wahrscheinlichsten, so das Urban Institute. Experten sagen, dass ein Grund für höhere Besucherzahlen schwieriger ist, gut bezahlte Jobs zu finden, und sich für eine bessere Schule entscheiden, um ihre Postgrad-Ergebnisse zu verbessern. Aber mehr Schulbildung bedeutet mehr Schulden und Studierende dürfen weitaus mehr Kredite aufnehmen als Studenten.

Sie fallen eher aus. Studien zeigen eine hohe Korrelation zwischen Ausfall und Abschluss eines Studiums. Nach Angaben des National Student Clearinghouse Research Center absolvieren schwarze Studenten seltener das College als alle anderen Rassen oder ethnischen Gruppen.

Sie verdienen weniger Geld nach dem Abschluss. Schwarze Bachelor-Absolventen zahlen fünfmal so oft wie weiße Bachelor-Absolventen. Sie gehen sogar häufiger als weiße Studenten vor, die ihren Abschluss nicht abschließen.

"Wir denken, wir brauchen uns keine Sorgen um die Absolventen zu machen, es geht ihnen im Allgemeinen gut - aber diese Geschichte trifft nicht auf schwarze College-Absolventen zu", sagt Scott-Clayton. Sie sagt, schlechtere Arbeitsmarktergebnisse dürften die Ursache sein.

Laut dem Economic Policy Institute werden Afroamerikaner unabhängig von ihrem Vergleich niedriger bezahlt als Weiße mit gleichem Bildungsstand. Schwarze Hochschulabsolventen verdienen durchschnittlich 25,77 USD pro Stunde, verglichen mit weißen Hochschulabsolventen, die durchschnittlich 31,83 USD pro Stunde kosten. Niedrigere Einnahmen machen die Rückzahlung von Schulden schwieriger, insbesondere wenn die Studierenden eine private Verschuldung haben oder keine einkommensabhängigen Rückzahlungsoptionen für Bundesanleihen kennen.

Was können Kreditnehmer tun, um Zahlungsausfälle zu vermeiden

Die Art und Weise, wie schwarze Kreditnehmer für das College bezahlen und Schulden zurückzahlen, kann helfen, den Zahlungsausfall zu begrenzen, sagen Experten. Hier ist wie.

Holen Sie sich zuerst das kostenlose Geld. Reichen Sie eine kostenlose Bewerbung für die Federal Student Aid (FAFSA) ein, um auf Bundesstipendien, Stipendien und ein Praktikum zuzugreifen. Sie können auch andere leistungsorientierte und bedarfsorientierte Stipendien suchen, von denen viele ausschließlich für schwarze Studenten bestimmt sind.

An der Tuskegee University, einer historisch schwarzen Schule in Alabama, wird den Schülern empfohlen, die staatlichen Hilfen zu maximieren, bevor sie Kredite aufnehmen.Da es sich um eine Privatschule handelt, benötigen die Schüler in der Regel mehr als Pell Grants, um die Gesamtkosten zu decken, sagt Advergus James Jr., Direktor für Finanzdienstleistungen der Studenten an der Schule.

Wählen Sie vor dem privaten Bundeskredit. Private Studiendarlehen werden in der Regel mit höheren Zinssätzen verzinst als Bundesanleihen und haben weniger Rückzahlungs- und Verzeihungsoptionen.

Wählen Sie den richtigen Tilgungsplan. Es gibt acht verschiedene Pläne für bundesstaatliche Studentendarlehen, von denen vier auf Ihrem Einkommensniveau basieren. Einkommensabhängige Rückzahlungspläne senken Ihre monatlichen Zahlungen, verlängern jedoch Ihre Kreditlaufzeit. Sie könnten so wenig wie $ 0 bezahlen, wenn Sie sich qualifizieren.

Lassen Sie sich von Ihrem Kreditberater helfen. Wenn Sie Schwierigkeiten haben, die monatlichen Zahlungen zu leisten, haben Sie keine Angst, Ihren Kreditberater zu kontaktieren, rät David Evans, ein Schuldnerberater der Florida A & M University, einer historisch schwarzen Universität.

„Wir betonen die Kommunikation mit Kreditlehrern; Es hilft, Spannungen abzubauen oder sich Sorgen zu machen, eine Änderung vornehmen zu müssen “, sagt Evans.

Der Darlehensberater kann Ihnen dabei helfen, zu einem einkommensabhängigen Tilgungsplan zu wechseln oder Optionen für den Stundungszeitraum zu prüfen, die die Zahlungen von Bundesanleihen bis zu einem Jahr unterbrechen können.

Ignorieren Sie das Problem nicht. Eine versäumte Zahlung beginnt mit einem Countdown von 270 Tagen. Sobald Sie Ihren Zahlungsverzug verlieren, verlieren Sie die Optionen der Nachsicht oder eines neuen Zahlungsplans. Sie können jedoch den Zugang zu diesen Vorteilen wiederherstellen, indem Sie mit Ihrem Kundendienstmitarbeiter zusammenarbeiten, um Ihre Kredite aus dem Verzug zu bekommen.