Kreditqualitätsdefinition & Beispiel |

Was es ist:

Kreditqualität ist ein Maß für die Kreditwürdigkeit einer Person oder eines Unternehmens, die Fähigkeit zur Rückzahlung von Schulden.

So funktioniert es (Beispiel):

Ein FICO-Score, der von der Fair Isaac Corporation erstellt und berechnet wird, ist ein Maß für die Kreditqualität einer Person. Es ist eine mathematische Zusammenfassung der Informationen über die Kreditauskunft einer Person. Bond-Ratings sind ein Maß für die Kreditqualität von Unternehmen, die Anleihen emittieren. Diese Ratings können auch Versicherungsgesellschaften oder anderen Einheiten oder Wertpapieren zugewiesen werden, um das Risiko anzuzeigen.

FICO-Werte reichen von 300 bis 850. Je höher die Punktzahl einer Person ist, desto kreditwürdiger ist diese Person. Die besten Zinssätze gehen tendenziell an Kreditnehmer mit FICO-Werten über 740, aber dies ist eine Verallgemeinerung. Der FICO-Score-Algorithmus berücksichtigt mehrere Faktoren bei der Bestimmung der Kreditqualität: die Zahlungshistorie, den geschuldeten Betrag, die Kredithistorie der Person, die Höhe der Kreditkapazität und die Art der Schulden, die der Kreditnehmer verwendet. Die drei großen Kreditbüros (Experian, TransUnion und Equifax) sammeln jeweils Informationen über die Kreditwürdigkeit einer Person, so dass es möglich ist, dass eine Person drei verschiedene Kreditqualitätsmaße hat (dh drei verschiedene FICO-Bewertungen).

Anleihenbewertung Agenturen wie Moody's und Standard & Poor's (S & P) bieten den Anlegern eine Dienstleistung an, indem sie die Kreditqualität von Anleiheemittenten auf der Grundlage der aktuellen Forschung bewerten. Das Ratingsystem gibt die Wahrscheinlichkeit an, dass der Emittent entweder mit Zins- oder Kapitalzahlungen ausfällt.

• Für S & P variieren die Ratings von AAA (am sichersten) bis D (für Standard).
• Für Moody's gehen die Ratings von Aaa zu C, was bedeutet, dass der Emittent wahrscheinlich bereits in Verzug ist.

Nur Anleihen mit einem Rating von BBB oder besser gelten als "Investment Grade". BBB-Anleihen gelten als für institutionelle Anlagen geeignet. Alles, was unter dem Triple-B-Rating liegt, gilt als Junk oder unter Investment Grade. Bond-Ratings werden regelmäßig basierend auf aktuellen Daten überarbeitet. Treasury Bonds werden durch das "Full Faith and Credit" der Regierung der Vereinigten Staaten gestützt und gelten daher als Investitionen höchster Bonität, da die Regierung die Möglichkeit hat, Steuern zu erheben, um ihre Schulden zu begleichen.

Warum es wichtig ist:

Die Kreditqualität hat einen großen Einfluss auf den Kreditbetrag, für den eine Person oder ein Unternehmen in Frage kommt, und auf den Zinssatz, den er für diesen Kredit zahlt. Eine Person mit einem niedrigen FICO-Wert muss beispielsweise 10% für einen Kredit bezahlen, für den eine Person mit einem höheren FICO-Score nur 6% zahlen muss. So kann ein guter FICO-Score bei Hypotheken, Autokrediten und anderen großen Krediten eine Person Tausende von Dollars retten.

Die Kreditqualität hat auch einen großen Einfluss auf den Preis und die Nachfrage nach bestimmten Anleihen. Je geringer die Kreditqualität, desto riskanter ist die Investition und desto weniger ist die Investition wert. Aus diesem Grund können Herabstufungen (oder Gerüchte über Herabstufungen) der Kreditwürdigkeit eines Emittenten erhebliche Auswirkungen auf seine Anleihen und den Markt oder die Branche haben.

Letztendlich konzentriert sich die Verbesserung der Kreditqualität einer Person oder eines Unternehmens jedoch auf wenige Konzepte: Rechnungen pünktlich bezahlen, auf dem Laufenden bleiben und auf Rechnungen bleiben, Schuldenbudgets niedrig halten, unnötige Kredite vermeiden, die Eröffnung vieler neuer Kreditkonten in jungem Alter vermeiden, die Kreditauskunft auf Fehler überprüfen und Kreditkonten vernünftig verwenden