5 Warren Buffett Quotes machen Sie zu einem besseren Anleger

In seinen über 60-jährigen Investitionen hat Warren Buffett mehrere Jahre Erfahrung im Bereich Investment investiert und die Kunst beherrscht, den perfekten scharfen, zitierfähigen Trick für jede seiner Fragen zu liefern.

Die Bibliothek der Buffettismen mag nur für Klangbisse gestaltet sein, aber lassen Sie sich nicht von seiner Wortökonomie täuschen. Hören Sie genau hin und Sie werden Tiefe, Weisheit und praktische Einsichten finden, unabhängig davon, ob Sie ein neuer Investor, ein erfahrener Aktienhändler oder ein vorsichtiger Zuschauer sind.

Hier sind fünf aus der Schatztruhe der Jahresbriefe des Berkshire Hathaway Chiefs an die Aktionäre, Interviews und Biografien.

1. "Der Erfolg von Investitionen korreliert nicht mit dem IQ. Was Sie brauchen, ist das Temperament, um den Drang zu kontrollieren, der andere Menschen in Schwierigkeiten bringt, wenn sie investieren."

Angefangen von Echtzeit-Börsenkursen bis hin zu Bullen-Bären-Analysten, die es im Live-Fernsehen ausspucken, gibt es heute einen Drang, Ablenkungen zu investieren, die unserem Gehirn eine ständige Ernährung mit geistigem Junk-Food versorgen. Inmitten dieses Geräusches tritt der Fokus auf das Gesamtbild zurück, und wir fühlen uns dazu gezwungen, auf die unmittelbar bevorstehenden Bedrohungen zu reagieren (eine übertriebene Clickbait-Schlagzeile, eine momentane Marktstörung).

Emotionen für Investitionsentscheidungen verantwortlich zu machen, ist einer der häufigsten Investitionsfehler. Betrachten Sie die Renditen von 401 (k) Kontoinhabern, die während der Finanzkrise Geld aus dem Markt gezogen haben und an der Seitenlinie saßen. Laut einer Fidelity-Studie mit mehr als 11 Millionen Konten (401 (k)) verloren sie zwischen September 2008 und März 2010 durchschnittlich fast 7%.

Anleger, die den Abschwung überwunden hatten, ihre Aktienzuteilung beibehalten und weiterhin regelmäßig Beiträge auf ihr Konto für die Altersvorsorge beisteuerten, erhöhten ihre 401 (k) -Salden im selben Zeitraum um etwa 22%. Beweise, wie Buffett sagt, ist das Nichtreagieren - oder die Standhaftigkeit - wirklich ein leistungsfähiges Instrument für Investitionen.

2. "Unsere Lieblingshaltezeit ist für immer."

Hier rät Buffett den Leuten nicht, niemals eine Aktie zu verkaufen. Sein vollständiges Zitat (in einem Brief von 1988 an die Aktionäre von Berkshire Hathaway) offenbart, dass er davon spricht, stabile Unternehmen zu wählen, die den Anlegern Sicherheit geben: „Wenn wir Teile herausragender Unternehmen mit hervorragendem Management besitzen, ist unsere bevorzugte Haltedauer für immer. Wir sind genau das Gegenteil von denjenigen, die sich beeilen, Gewinne zu verkaufen und zu verbuchen, wenn sich Unternehmen gut entwickeln, die jedoch hartnäckig an enttäuschenden Unternehmen festhalten. “

Buffetts Ziel ist es, Teilhaber großer Unternehmen zu werden, die den Anlegern im Laufe der Zeit einen höheren Gewinn bringen als eine Reihe von kurzfristigen Wetten. Für den stereotypisch aktiven Aktienhändler, der sich darauf konzentriert hat, kurzfristige Kursbewegungen schnell aufzuholen, gehört Engagement nicht dazu.

Wie findet ein einzelner Investor engagierte Unternehmen? Das Orakel von Omaha hat auch diesbezüglich einen Rat: Er sagt, man muss sich so verhalten, als hätte man eine lebenslange Anlagekarte mit nur 20 Schlägen. Und Firmen zu finden, die einen dieser Orte verdienen? Weiter lesen …

3. "Kaufen Sie sich in ein Unternehmen ein, weil Sie es besitzen wollen, nicht weil Sie möchten, dass die Aktie steigt."

Jeder kann Aktien kaufen. Buffetshops für Unternehmen, keine Tickersymbole. Denken Sie daran, dass Sie keine Aktien kaufen, sondern sie kaufen. (Eine weitere praktische Richtlinie, die Sie sich merken sollten: "Wenn Sie 10 Jahre lang nicht bereit sind, eine Aktie zu besitzen, denken Sie nicht einmal daran, sie 10 Minuten lang zu besitzen.")

Bei der Bewertung eines Unternehmens aus der Perspektive eines potenziellen Geschäftspartners (schließlich handelt es sich tatsächlich um Investitionen in Aktien) geht es darum zu prüfen, wie gut das Unternehmen geführt wird, ob es einen Wettbewerbsvorteil in seinem Bereich hat und ob das Management-Team was hat Es braucht langfristiges Wachstum und kurzfristige Rückschläge.

Der Glaube an die Unternehmen, die er kauft, ist so stark, dass Buffett und sein Co-Pilot Charlie Munger zusätzliche Dollars zu investieren haben, bevor sie anderswo suchen, kaufen sie das Portfolio der Unternehmen, die sie bereits besitzen. Die Erneuerung ihres Engagements für bekannte Unternehmen hält die Dinge in einer Welt, in der es eine überwältigende Anzahl von Investitionsentscheidungen gibt, einfach.

Schritt für Schritt ist es, großartige Unternehmen zu finden, in die man investieren kann. Die Fähigkeit, nicht nur durch dick und dünn durchzuhalten, sondern auch bei Problemen weiter zu kaufen - das ist der Unterschied zwischen einer guten Aktienauswahl und einem großartigen Investor.

4. „Sei ängstlich, wenn andere nur gierig und gierig sind, wenn andere Angst haben.“

Sie haben Ihre Recherche durchgeführt und Anteile an Unternehmen erworben, die in der Lage sind, langfristige Belohnungen zu erzielen. Dann passiert das Unvermeidliche. Der Aktienkurs wird zugeschlagen. Möglicherweise handelt es sich dabei um ein Opfer eines Kollateralschadens während eines allgemeinen Markteinbruchs oder der Abschwung ist möglicherweise an schlechte kurzfristige Gewinne oder eine unternehmens- / branchenspezifische Krise gebunden.

Dies ist der Moment der Wahrheit, oder wie Buffett es in seinem Brief an die Aktionäre während der Dot-Bomb-Krise von 2001 formulierte: "Man findet nur heraus, wer nackt schwimmt, wenn die Flut ausgeht."

Ein großer Teil des Erfolgs von Buffett ist, dass er nicht nur Unannehmlichkeiten übersteht, sondern auch die sich daraus ergebenden Möglichkeiten nutzt. „Das Beste, was uns passiert, ist, wenn ein großartiges Unternehmen vorübergehend in Schwierigkeiten gerät. … Wir wollen sie kaufen, wenn sie auf dem OP-Tisch sind."

5"Bei Investitionen ist es nicht notwendig, außergewöhnliche Dinge zu tun, um außergewöhnliche Ergebnisse zu erzielen."

Buffett macht das Investieren einfach. Täuschend einfach In Wirklichkeit ist sein Erfolg jedoch auf seine Fähigkeit zurückzuführen, außergewöhnliche Dinge zu tun: Er beherrscht seine Emotionen (er hat das Temperament, um natürliche Instinkte zu kontrollieren, die Anleger in die Irre führen), hat eine unstillbare intellektuelle Neugier (nach Aktien von innen und außen recherchieren) und pflegt einen konsequenter Fokus auf langfristige Anlageergebnisse.

Buffett hatte viel Zeit, um ein Meister zu werden, weshalb einzelne Anleger das obige Zitat wörtlicher interpretieren sollten. Und das ist: Machen Sie sich nichts Besonderes und machen Sie Investitionen nicht zu kompliziert.

Buffetts Ratschlag für die Mehrheit der Anleger ist einfach: "Der Trick besteht nicht darin, das richtige Unternehmen auszuwählen", sagte er kürzlich in einem CNBC-Interview. "Der Trick besteht darin, im Wesentlichen alle großen Unternehmen über den S & P 500 zu kaufen."

Er spricht über Investitionen in Indexfonds. Aufregend? Nicht wirklich. Wirksam? Absolut: The Standard & Poor’s 500 (ein Index von 500 der größten Unternehmen in den USA) weist seit 1928 eine durchschnittliche jährliche Rendite von fast 10% aus.

Fortune begünstigt diejenigen, die konsequent und kostengünstig investieren, erklärte er weiter. Investitionsgebühren sind der Feind der Anlageerträge. Ordentliche Indexfonds sind für ihre sehr niedrigen Verwaltungskosten bekannt. Durch die Verwendung eines kostengünstigen Online-Brokers wird sichergestellt, dass mehr Ersparnisse für Sie arbeiten. (Neu in der Welt der Broker? Sehen Sie unsere Website-Analyse der besten Börsenmakler für Anfänger.)

So fest ist Buffetts Überzeugung über diesen einfachen Investitionsansatz, dass er in seinem Aktionärsbrief aus dem Jahr 2013 offenbarte, dass er den Treuhändern, die für die Verwaltung der Gelder für seine Erben zuständig sind, die gleichen Anweisungen gegeben hat: „Ich glaube, dass das Vertrauen langfristig ist Die Ergebnisse dieser Politik werden denen der meisten Investoren - ob Pensionskassen, Institutionen oder Einzelpersonen -, die Manager mit hohen Gebühren beschäftigen, überlegen sein. “

Dayana Yochim ist Mitarbeiterin bei Investmentmatome, einer persönlichen Finanzwebsite. E-Mail: [email protected]. Twitter: @dayanayochim.