Indexfonds und börsennotierte Fondsstrategien, die stetige, verlässliche Gewinne erzielen |

Wenn Sie lange zählen Wenn Sie gesunde Renditen erzielen, die Sie zu einem sicheren Ruhestand führen, kann die Indexierung der richtige Weg für Sie sein. Hier sind die grundlegenden Vor- und Nachteile - und ein Tutorial, um es richtig zu machen.

Zunächst einmal gibt es eine oft übersehene Binsenweisheit, die einzelne Anleger beachten sollten: Sie müssen kein Aktienauswahlassistent sein, um davon zu profitieren die Märkte. Studien zeigen, dass die Mehrheit der Investmentfonds auf lange Sicht nicht wirklich überdurchschnittliche Renditen liefert. Und zu versuchen, vorherzusagen, wohin die Aktien gehen, dämpft oft die Performance des Portfolios (und ruiniert Ihre Ruhe).

Eine bessere Wette für durchschnittliche Anleger: Indexfonds und börsengehandelte Fonds (ETFs). Diese Arten von Anlagen spiegeln die Wertentwicklung eines bestimmten Index wie Standard & Poor's 500 oder Dow Jones Industrial Average passiv wider.

Ein ETF ist ein Investmentfonds, der wie reale Aktien an Börsen gehandelt wird. Ein ETF kann grundlegende Anlagewerte wie Aktien, Rohstoffe oder Anleihen halten und handelt im Laufe des Handelstages zum gleichen Preis (oder in einem sehr kleinen Bereich) wie der Nettoinventarwert seiner Basiswerte. Die meisten ETFs verfolgen einen Index, der Trick besteht also darin, den Index auszuwählen, der für Sie richtig ist.

Schließlich ist der Großteil der aktiv gemanagten Investmentfonds, einschließlich der Engel der Finanzpresse, die dazu tendieren, überschwemmt zu werden, erreichen nicht einmal die durchschnittlichen Gewinne oder Verluste ihres jeweiligen Sektors, bekannt als ihr "Benchmark". Es ist ein schmutziges Geheimnis, über das niemand gerne spricht.

Es ist sogar noch schlimmer. Die meisten von ihnen profitieren nicht so sehr wie ihre Peergroup als Ganzes; In ähnlicher Weise verlieren die meisten von ihnen mehr als ihre Kollegen in einem rückläufigen Markt. Immer mehr Anleger werden auf diese Fakten aufmerksam. Folglich werden Indexfonds und ETFs immer beliebter.

Der größte Vorteil dieser Fonds …

Sie sind billig! Indexfonds und ETFs sind preiswert - und das aus gutem Grund. Diese beiden Arten von Wertpapieren unterliegen nicht den Gebühren und Provisionen, die mit einem aktiveren Handel verbunden sind.

Indexfonds und ETFs berechnen Jahresgebühren, die nur einen Bruchteil dessen ausmachen, was ein aktiv gehandelter Fonds verlangt, da letztere hochbezahlt sein müssen. " Talent ", um Forschung zu führen und Strategie zu konzipieren.

Nachdem jährliche Investmentfondsausgaben und Handelskosten von der reinen Rückkehr des Marktes subtrahiert werden, profitiert der Investor weniger als der Marktdurchschnitt. Indexfonds und ETFs ziehen Ihr Portfolio nicht durch Overhead-Kosten nach unten.

Indexfonds und ETFs sind auch weniger stressanfällig, aber denken Sie daran: Sie schützen Sie nicht vor den unvermeidlichen Schwankungen des Marktes. Aber darin liegt der Punkt: diese Fahrzeuge entsprechen dem Durchschnitt, so dass Sie sich nie Sorgen machen müssen, dass Sie versuchen, den Durchschnitt zu übertreffen. Sie sind einfach mit dabei und wissen, dass trotz der Behauptungen der meisten Stockpicker niemand die Zukunft des Marktes wirklich ergründen kann.

Sicher, es ist möglich, die Marktdurchschnitte zu übertreffen, aber das zu tun braucht Zeit, Kosten und Know-how. Viele Fondsmanager schaffen es, die Durchschnittswerte zu übertreffen, und sie werden nicht zögern, Ihnen das zu sagen. Aber die Mehrheit von ihnen nicht. Selbst jene Manager, die in der Vergangenheit Goldjungen waren, müssen nicht unbedingt in Zukunft weiter gewinnen. An der Wall Street ist der Held von heute die Ziege von morgen.

Viele Studien zeigen, dass der Durchschnittsinvestor Jahr für Jahr weniger verdient als der Marktdurchschnitt. Mit einem Indexfonds oder ETF sind Sie nicht versucht, Ihre Mittel von einem Verlierer zu einem wahrgenommenen Gewinner zu verlagern. Du bist frei von irgendwelchen verzweifelten Bemühungen, niedrig zu kaufen und hoch zu verkaufen. Zwang und Emotion werden aus der Gleichung entfernt.

Wenn Sie all die unvermeidlichen Booms und Büsten und die verschiedenen Unglücke, die Ihr Portfolio betreffen können, berücksichtigen, ist das Erzielen einer durchschnittlichen Marktrendite verdammt gut. Anstatt auf selbsternannte Aktien-Picking-Genies zu setzen, verlassen Sie sich auf das eigentliche Genie des Marktes. Die Tendenz des Marktes ist, die Inflation zu übertreffen, eine Qualität, die alle langfristigen Investoren begehren.

Ein Stück vom Kuchen kaufen - Erste Schritte

Es gibt mehr als 20.000 aktiv verwaltete Investmentfonds, die Sie sortieren können. Mit Indexfonds und ETFs wird Ihre Auswahl jedoch erheblich eingeschränkt und vereinfacht. Auf einen Schlag bieten sie Ihnen Diversifikation, indem Sie ein breites Netz über einen bestimmten Korb verwandter Aktien werfen.

ETFs werden an der Börse verkauft. Sie können ETFs von einem Full-Service- oder Discount-Broker kaufen. Die meisten ETFs sind Indexfonds, die Wertpapiere halten und versuchen, die Wertentwicklung eines bestimmten Aktienmarktindex widerzuspiegeln. In ähnlicher Weise versucht ein Indexfonds, die Wertentwicklung eines Index nachzubilden, indem er entweder den gesamten Inhalt des gewählten Index oder einen repräsentativen Korb der Wertpapiere in diesem Index hält.

Ihre erste Entscheidung: Welchen Index möchten Sie spiegeln? Beginnen Sie mit der Betrachtung der breitesten, größten und am meisten verfolgten Benchmark-Indizes. Hier sind die "Standard Sieben", auf die Sie sich konzentrieren sollten:

• Der Standard & Poor's 500 Aktienindex (der S & P 500) wird oft von der Presse zitiert, um zu demonstrieren, wie sich alle Aktien für den Tag entwickeln. Die im S & P 500 enthaltenen Aktien stammen von großen börsennotierten Unternehmen, die an den größten amerikanischen Börsen gehandelt werden. Es gilt als Leitstern für die US-Wirtschaft.

• Der Dow Jones Industrial Average misst 30 große, in den USA ansässige Unternehmen mit Sitz in den USA. Wie der S & P 500 gilt der Dow als Proxy für die Performance von American Business und ein führender Indikator für die Wirtschaftstätigkeit.

• Der Wilshire 5000 Index besteht aus fast allen US-Aktien, die an wichtigen Börsen gehandelt werden.

• Der Russell 2000 Index wählt aus Die kleinsten 2.000 der 3.000 größten US-Unternehmen werden üblicherweise gehandelt, was sie zu einer Benchmark für Small-Compay-Indexfonds macht.

• Die Morgan Stanley Capital International Europa, Australasien und Fernost Der East Index (MSCI EAFE) ist ein gigantischer, wertgewichteter Index, der aus 21 Länderindizes besteht, die die Aktienmärkte der meisten Industrieländer in Übersee repräsentieren. Es schließt die USA und Kanada aus. Der MSCI EAFE ist der gebräuchlichste und am weitesten verbreitete Benchmark für ausländische Aktienfonds.

• Der MSCI Emerging Markets Index ist eine Möglichkeit, von den schnell wachsenden Märkten in Übersee zu profitieren. Dieser Index birgt ein höheres Risiko, aber auch die Möglichkeit einer höheren Rendite. Dieser Index wird von Asien, Lateinamerika, Afrika, dem Nahen Osten und kleineren aufstrebenden europäischen Ländern dominiert.

• Der Barclays Capital Aggregate Bond Index , früher als "Lehman Brothers Aggregate Bond Index "wird von Barclays Capital beibehalten, die es von den nun verstorbenen Lehman Brothers übernommen hat. Dieser Index umfasst Investment-Grade-Anleihen, die in den USA gehandelt werden. Der Index umfasst US-Schatzpapiere, Staatsanleihen, hypothekenbesicherte Anleihen, Unternehmensanleihen und bestimmte in den USA gehandelte ausländische Anleihen

Ein ETF oder ein Indexfonds: Was für Sie?

Die Wahl zwischen diesen beiden ähnlichen Investitionen läuft auf ihre Kosten hinaus, dh: Verwaltungsgebühren, Aktionärstransaktionskosten, Besteuerung usw. Bevor Sie sich für das eine oder andere entscheiden, schauen Sie sich das Kleingedruckte an und bestimmen Sie, welche Kosten Sie anfallen Sein. Beide Arten von Anlagen haben diesbezüglich Vor- und Nachteile, je nach Fahrzeug.

Typischerweise sind Indexfonds günstiger, weil sie keinen Portfoliomanager einsetzen. Sie sind nicht verwaltete Fonds, die ihre individuellen Bestände nur ändern, wenn sich der zugrunde liegende Index ändert. Im Gegensatz zu einem Indexfonds handeln ETFs an Börsen wie eine Aktie. Das bedeutet, ETFs bieten mehr Flexibilität als Indexfonds. Indexfonds weisen jedoch keine Provisionen auf und weisen niedrigere interne Kostenquoten auf.

Ein wesentlicher Vorteil eines ETF im Vergleich zu einem Indexfonds sind seine aktienähnlichen Merkmale. Da ETFs auf dem Markt gehandelt werden, können Sie mit einem ETF dieselben Arten von Geschäften ausführen, die Sie mit einer Aktie durchführen können (im Gegensatz zu einem Indexfonds). Beispielsweise können Sie Leerverkäufe verkaufen oder eine Stop-Loss-Order erteilen. In diesem Sinne ist es weniger passiv als ein Indexfonds.

Das heißt, wenn Sie versuchen, regelmäßig Geld in den Ruhestand zu legen, und Sie das Geld an ein diversifiziertes Index-Portfolio binden möchten, kosten ETFs auf lange Sicht mehr. Bei jedem ETF-Handel müssen Sie eine Maklerprovision aufbringen und Sie verlieren etwas an der Geld-Brief-Spanne (der geringe Unterschied zwischen dem Verkaufspreis einer ETF und ihrem höheren Kaufpreis). Wenn Sie die Dinge so billig und einfach wie möglich halten wollen, gehen Sie auf die Index-Fonds-Route.

Vorbehalt: Achten Sie auf ETFs und Indexfonds, mit denen Sie herumgespielt werden. Sie können Ihre Optionen weiter einschränken und Ihre Auswahl erleichtern, indem Sie die vielen Klassen von Fonds aussortieren, die im eigentlichen Sinne keine unverfälschten Indexfonds sind. Diese "erweiterten" Indexfonds sollen den zugrunde liegenden Index schlagen und sind somit nur eine weitere Manifestation einer aktiven Titelauswahl.

Bei der Betrachtung von Zeiträumen, die in Jahrzehnten gemessen werden, schneiden Aktien im Durchschnitt sehr gut ab In der Tat, sie schlagen alle anderen Formen von Investitionen. Mit Indexfonds und ETFs können Sie diese historische Wahrheit ausnutzen, indem Sie einfach mit dem Markt nach oben oder unten gehen. Dieser "Autopilot" -Ansatz ist perfekt für Anleger, die an Aktien glauben, aber keine Aktienauswahlfähigkeiten haben - oder denen, die behaupten, solche Fähigkeiten zu besitzen, skeptisch gegenüberstehen.