Steuerbare Ausgliederung Definition & Beispiel |

Was es ist:

Eine steuerpflichtige Ausgliederung tritt auf, wenn ein Unternehmen einen Teil seines Geschäfts in einer Art und Weise, die nicht als steuerfreies Geschäft gemäß Section 355 des Internal Revenue Code gilt.

So funktioniert es (Beispiel):

Bei einem steuerpflichtigen Spinoff muss das Unternehmen zahlen Kapitalertragsteuer auf die Veräußerung.

Nehmen wir zum Beispiel an, dass die Gesellschaft XYZ drei Abteilungen hat: die Automobilsparte, die Lebensmittelsparte und die Möbelsparte. Die Firma XYZ will nicht mehr in der Lebensmittelbranche tätig sein, also beschließt sie, diese Abteilung in ihre eigene Firma auszugliedern und dann zu verkaufen.

Nehmen wir an, die Firma XYZ kaufte ursprünglich die Lebensmittelabteilung ("FoodCo") von der Firma ABC für 30 Millionen Dollar. Seit dem Kauf hat FoodCo weitere 10 Millionen Dollar investiert. Unternehmen XYZ schätzt, dass FoodCo heute für 100 Millionen US-Dollar verkauft werden kann - ein Kapitalgewinn von 60 Millionen US-Dollar.

Wenn Unternehmen XYZ FoodCo über einen Börsengang (IPO) verkauft, muss Unternehmen XYZ Steuern auf den Kapitalgewinn von 60 Millionen US-Dollar entrichten es erkennt auf dem Abkommen.

Warum es wichtig ist:

Es gibt Möglichkeiten, die steuerlichen Auswirkungen einer Ausgliederung zu reduzieren.

Zum Beispiel könnte Firma XYZ nur 80% oder mehr ihrer Anteile an FoodCo ihren bestehenden Aktionären jeweils geben Der Aktionär von XYZ erhält Anteile von FoodCo im Verhältnis zu seinem Anteil an der Firma XYZ. Mit anderen Worten, ein Aktionär, der 5% der Aktien der Gesellschaft XYZ besitzt, erhält 5% der FoodCo-Aktien.

Zweitens könnte die Gesellschaft XYZ den Aktionären die Option geben, ihre XYZ-Aktien der Gesellschaft gegen Aktien der Spinoff-Food-Sparte einzutauschen (dies wird als Umtauschangebot bezeichnet).

In beiden Fällen wird FoodCo eine eigene Firma mit eigenem Management und eigenen Eigentümern.

Bei der Entscheidung über die Ausgliederung eines Unternehmens haben die Manager der Muttergesellschaft die Verantwortung (und die gesetzliche Pflicht), sich optimal zu verhalten Interessen der Aktionäre. Es liegt in der Regel im besten Interesse der Aktionäre, möglichst viel Geld zu sparen, und das bedeutet, dass die Steuern für das Unternehmen und seine Aktionäre (die in einem steuerfreien Spin-Off keine Kapitalertragssteuer zahlen müssten) minimiert werden. Priorität 1 schützt jedoch die Muttergesellschaft als Unternehmensfortführung, was den Zugang zu Bargeld im Vorfeld der Steuerplanung ermöglichen kann.

Es ist wichtig zu beachten, dass Spinoffs sehr kompliziert sind und der IRS während und nach der Transaktion mehrere Anforderungen sowohl an die Muttergesellschaft als auch an die Spinoff-Firma stellt. Wenn Unternehmen während einer Abspaltung Schulden übertragen, wird der Prozess noch komplizierter.