Geld durch die Linse der Generation sehen

Von Jeremy Office, CFP®, ChFC, CIMA

Erfahren Sie mehr über Jeremy auf unserer Website. Fragen Sie einen Berater

Die Psychologie der Anleger und die Verhaltensaspekte von Investitionen haben mich immer fasziniert. Als Finanzberater interagiere ich mit einer vielseitigen Gruppe von Menschen aus verschiedenen Generationen. In der Regel konzentrieren sich Berater auf ältere Generationen - verständlicherweise, weil dort die höchste Konzentration von Wohlstand liegt. Mit dem demografischen Wandel und dem Beginn älterer Generationen wie Baby-Boomer beginnen wir wirklich, die Generationsunterschiede in der Wahrnehmung von Wohlstand zu erkennen.

In einem ersten Konsultationsprozess lernen Sie Ihre Kunden zuerst kennen und verstehen, was sie bewegt. Ein Aspekt, den wir verstehen müssen, ist, was ihre Wahrnehmung von Geld und Investitionen beeinflusst haben könnte. Ich dachte, es wäre interessant zu sehen, was einige Merkmale der verschiedenen Generationen sind und wie sich dies auf ihre Ansichten zum Vermögensmanagement auswirken kann.

Geburtenstarke Jahrgänge

Dies ist die Generation, die sich heute mit dem Ruhestand beschäftigt. Die Baby-Boomer wurden von 1946 bis 1965 geboren. Die Nachkriegsgeneration war Zeugen der größten gesellschaftlichen Veränderungen in der Geschichte des Landes in den 1960er und 1970er Jahren. In den frühen 80er Jahren erholte sich die Wirtschaft und die Vereinigten Staaten traten in eine der längsten Perioden nachhaltigen Wirtschaftswachstums seit dem Zweiten Weltkrieg ein.

In diesen Zeiten war der Konsum und die materialistische Gier schlecht für den Ruhestand vorbereitet, da die Ausgaben in diesen Spitzenjahren das Sparen übertrafen. Schneller Vorlauf bis 2008: Als Babyboomer das Renteneintrittsalter erreichten, erlebten wir die größte Rezession seit der Großen Depression, und Sie können ihre Bedenken hinsichtlich der finanziellen Sicherheit im Ruhestand verstehen. Hinzu kommen die von der Regierung gesponserten Pläne wie Medicare, der Affordable Care Act, die Sozialversicherung und der hohe Preis für die Gesundheitsfürsorge.

Generation X

Die folgende Generation wird als Generation X bezeichnet, die von 1965 bis 1976 geboren wurde. Diese Generation zeichnet sich durch Aufwachsen während des Personalabbaus, massiven Entlassungen und Regierungsskandalen aus und kommt häufig aus Familien mit zwei Einkommen und / oder geschiedenen Familien. Dies führte zu einer selbstständigen und unabhängigen Denkweise.

Als erste Generation, die mit Computern und Fernbedienungen aufgewachsen ist, sind sie mit der Technologie besser vertraut als frühere Generationen. Aus der Wahrnehmung von Investitionen und Wohlstand war die Generation X mit stagnierendem Lohnwachstum und einem höheren Schuldenstand konfrontiert als frühere Generationen. Was die Pensionierung anbelangt, haben sie die Konten der Firma 401 (k) in Anspruch genommen und begonnen, zu einem früheren Zeitpunkt zu sparen, und sind daher besser vorbereitet als die Vorgängergeneration. Derzeitige Bedenken hinsichtlich der Generation X sind Sparpläne für ihre Kinder und das Cash-Management.

Millennials

Schließlich haben wir die Generation, die zwischen 1977 und 1998 geboren wurde und als Generation Y oder Millennials bekannt ist. Sie sind die größte demographische, die die USA je gesehen haben. Millennials sind Produkte einer globalisierten Welt, die mehr denn je verbunden ist. Als frühe Anwender sozialer Medien, die in Technologie und Konnektivität aufgewachsen sind, schätzen sie Beziehungen und die Möglichkeit einer sofortigen Befriedigung.

Sie sind auch die am besten ausgebildete Generation, die die Belegschaft betritt. Mit dieser Ausbildung ist die bisher höchste Schulschuld der Studierenden verbunden. Mit wenigen Beschäftigungsaussichten, hohen Studentendarlehen und einer unsicheren Zukunft durch den Eintritt der Belegschaft während der Rezession zögern sie, an einem Ort zu bleiben. Sie sind mobil und mieten lieber als kaufen. Sie legen Wert auf eine ausgewogene Work-Life-Balance, und die letzte Rezession zu erleben, hat ihre Karrierewege verändert. Das Besteigen der Karriereleiter ist nicht etwas, worauf Millennials Wert legen.

In einer Generation, zu der auch Mark Zuckerberg gehörte, der sein Studium abgebrochen hat, um Facebook zu gründen und daraus ein Unternehmen mit mehreren Milliarden Dollar zu machen, und den Aufstieg von App-Entwicklungen, die die Menschen in kürzester Zeit reich machen, haben Millennials den Unternehmergeist angenommen und versuchen, dies zu erreichen Auswirkungen in der Welt. Nachdem die Eltern ihre Pensionierung aufgrund der Rezession von 2008 verzögert und ihre Ausgaben zurückgefahren haben, können Sie verstehen, dass sie eher zögern, in traditionelle Finanzmärkte (z. B. Aktien und Anleihen) zu investieren. Sie sind konservativer, weniger vertrauensvoll und verlassen sich bei der Lösung finanzieller Probleme stärker auf digitale Instrumente, einschließlich sozialer Medien. Sie sind praktischer, wenn es um den Umgang mit ihrer finanziellen Situation geht. Als Wohltäter von geschätzten 15 Billionen US-Dollar an Babyboomer-Vermögen müssen sie über den Umgang mit solchen Transfers beraten werden.

Laut Michael Liersch, Director of Behavioral Finance bei Merrill Lynch Wealth Management: „Millennials sind klug, unabhängig und skeptisch; Sie schätzen Fachwissen, hinterfragen alles und beabsichtigen, die Kontrolle über ihr finanzielles Schicksal zu behalten, aber es fehlt ihnen an Wissen über Investitionen. “

Mit den Zeiten kommen

Obwohl ich mich nur mit den Unterschieden zwischen den Generationen beschäftigt habe, denke ich, dass es für Finanzberater wichtig ist, die verschiedenen Generationen zu kennen. Die Fähigkeit, unsere Kunden zu verstehen, baut nicht nur eine stärkere Beziehung auf, sondern bietet auch die Einsicht, die erforderlich ist, um besseren Service und Mehrwert zu bieten. Wie bei jedem Unternehmen müssen wir uns an die Zeit und die Umgebung anpassen und den Kunden kennen.

Wenn Reichtum von einer Generation auf die andere übertragen wird, kann das Wissen um die Denkweise jeder einzelnen Person das sein, was uns voneinander unterscheidet und uns davon abhält, Fehler und Annahmen zu machen. Manchmal sollten wir aus der Vergangenheit lernen, um uns auf die Zukunft vorzubereiten.