So profitieren Sie von Emerging-Market-ETFs |

Jeder Investor, der selbst ein passives Interesse an ausländischen Aktien hat, hat wahrscheinlich viel von den Schwellenmärkten der Welt gehört. Angesichts ihrer kräftigen dreistelligen Renditen in den letzten Jahren und der Wahrscheinlichkeit weiterer Gewinne am Horizont ist es nicht verwunderlich, dass diese Ecke des Marktes in letzter Zeit so viel Aufmerksamkeit auf sich gezogen hat.

Aber warum bieten Schwellenländer eine so attraktive Anlagemöglichkeit? und wie können Anleger auf diese potenziellen Gewinne zugreifen?

(1.) Im Ausland auf explosives Wachstum achten

In den vergangenen Jahren war der größte Teil des weltweiten Börsenwerts in den Vereinigten Staaten gesperrt. Billionen Dollar an Marktvermögen wurden jedoch im letzten Jahrzehnt in Übersee geschaffen, und es gibt jetzt tatsächlich mehr Möglichkeiten außerhalb unserer Grenzen als innerhalb.

Wir haben vielleicht Hunderte von großartigen Unternehmen hier in den USA zur Auswahl - aber es gibt buchstäblich Tausende anderswo auf der Welt. Nehmen Sie zum Beispiel Banken. Was die Vermögenswerte anbelangt, so handelt es sich bei der großen Mehrheit der Spitzenbanken der Welt um Unternehmen mit Sitz im Ausland. Und die Geschichte ist ähnlich in den meisten anderen Branchen, von Einzelhändlern über Stahlproduzenten bis hin zu Elektronikherstellern - viele der Top-Player und der zukünftigen Anbieter sind außerhalb der USA angesiedelt.

Und abgesehen davon, dass der Pool potenzieller Anlageideen stark erweitert wird, gibt es genug aus anderen Gründen, um auf der Suche nach Gewinnen nach Übersee zu suchen. Einkommensorientierte Anleger können ein besseres Zinsumfeld und höhere Renditen finden. Value-Jäger können auf Märkten, die äußerst überzeugende Bewertungsniveaus bieten, Schnäppchenjagd betreiben. Und in Ländern, in denen ein robustes Wirtschaftswachstum die Unternehmensgewinne stark antreibt, können sich Wachstumshunde durchsetzen.

Es ist klar, dass man für ein breiteres Netz sprechen kann, und diejenigen, die dies getan haben, wurden gut belohnt. In den vergangenen 15 Jahren waren die USA in keinem Kalenderjahr der Spitzenreiter im Aktienmarkt. Im Jahr 2007 schaffte es der S & P 500 beispielsweise nicht, die Top 50 zu knacken - seine + 3,5% Rendite lag nicht einmal in Rufweite von Chinas beeindruckendem Plus von 163% oder dem + 135% Anstieg, den Investoren in der Ukraine sahen

In den letzten fünf Jahren haben US-Aktien (gemessen am S & P 500) durchschnittliche Gewinne von etwa + 7% pro Jahr erzielt. Während diese Rendite respektabel ist, hinkt sie den meisten ausländischen Benchmarks hinterher - Aktien sind in pazifischem Asien + 19% pro Jahr, in Europa + 17% pro Jahr und in Lateinamerika im gleichen Zeitraum + 43% pro Jahr gestiegen.

Investoren, die ein Engagement in ausländischen Märkten wünschen, haben im Wesentlichen zwei große Auswahlmöglichkeiten: die entwickelte Welt oder die Schwellenländer. Die entwickelte Welt besteht aus reifen Märkten in Nordamerika, Westeuropa und Japan. In der Zwischenzeit werden weniger entwickelte Länder in Asien, Afrika, Osteuropa und Lateinamerika als Schwellenländer bezeichnet.

Ein gut gerundetes Portfolio wird das Engagement in diesen beiden Kategorien beinhalten, aber wir glauben, dass Anleger ihre Aufmerksamkeit darauf richten sollten auf den Emerging Markets.

Da sich die wirtschaftliche Expansion in relativ unentwickelten Ländern wie China und Indien weiter entfaltet, haben wir eine blühende Mittelschicht und ein dramatisches Wachstum der Konsumausgaben erlebt. Gleichzeitig sind viele dieser Länder mit einem reichen Pool vergleichsweise billiger Arbeitskräfte auch zu wichtigen Fertigungszentren für alles von Kunststoff über Spielzeug bis hin zu Halbleitern geworden. Andere wiederum sind rohstoffreiche Länder, die eifrig Milliarden von Dollars Öl, Kupfer, Eisenerz und andere natürliche Ressourcen auf der ganzen Welt exportiert haben.

Die Geschichte könnte sich von Land zu Land, die Gesamtwirtschaft ändern Ausblick für die Entwicklungsländer ist hell. Natürlich sollte dieses berauschende Wachstum in den kommenden Jahren zu enormen Gewinnen für die Anleger führen. Viele der aufstrebenden Unternehmen an diesen Börsen haben bereits starke Zuwächse erzielt. Aber angesichts der Tatsache, dass diese säkularen wirtschaftlichen Wachstumsphasen Jahrzehnte dauern können, ist noch Zeit, ins Erdgeschoss zu gelangen.

(2.) Ride the Wave of erhöhte Wirtschaftskraft

Im späten 19. Jahrhundert war England die herausragende Supermacht der Welt. Zu dieser Zeit waren viele der größten Unternehmen der Welt britische Unternehmen, und die Londoner Börse war mit Abstand die größte der Welt. HowaP / E29er, um 1900 hatte das Wirtschaftswachstum in der hochentwickelten UK bereits begonnen zu verlangsamen - die natürliche Folge einer heranreifenden Wirtschaft. Zur gleichen Zeit holten die USA schnell auf und entwickelten sich von einer weitgehend agrarischen Gesellschaft zu einem Produktions- und Finanzkraftwerk.

100 Jahre später, und England bleibt ein hoch entwickeltes Land mit einem hohen Lebensstandard, aber es ist es nicht mehr die Supermacht, die es einmal war. Inzwischen sind die USA stetig gewachsen, um die dominanteste Wirtschaft der Welt zu werden - mit einem erstaunlichen Bruttoinlandsprodukt (BIP).

Aber wie Großbritannien im Jahr 1900 ist die USA jetzt weit fortgeschritten und vollständig industrialisiert. Daher ist es unwahrscheinlich, dass das Land im gleichen Tempo wie im letzten Jahrhundert weiter wachsen kann. Tatsächlich gilt ein jährliches Wachstum von nur + 3-4% heute als robust für eine so große, entwickelte Wirtschaft.

Allerdings ähneln viele Schwellenländer wie Amerika um die Jahrhundertwende immer noch sehr früh ihrem Entwicklungszyklus und fangen gerade an, ihre Schritte zu machen. Und genau wie US-Aktien in den vergangenen Jahrzehnten Billionen an Vermögen geschaffen haben, könnten dominierende Unternehmen in den aufstrebenden Märkten der Welt in den kommenden Jahren dasselbe tun.

Dieses Wachstum wird durch eine Reihe verschiedener Faktoren angetrieben. Asiatische Volkswirtschaften beispielsweise werden zu wichtigen Grundlagen für globale Produktionsbetriebe. In China nutzen die großen multinationalen Unternehmen die niedrigen Lohnkosten, indem sie Arbeitsplätze im verarbeitenden Gewerbe ins Land verlagern.

Inzwischen ist die Infrastruktur in ganz Asien weiter gewachsen, und diese rasche Expansion hat zu einer hohen Nachfrage nach Grundmaterialien wie Kupfer geführt. Stahl und Energie (Öl und Erdgas). Die Preise für diese Grundstoffe steigen auf ein Niveau, das in den letzten zwei Jahrzehnten nicht zu beobachten war. Infolgedessen profitieren die rohstoffreichen Volkswirtschaften in ganz Lateinamerika.

Gleichzeitig verzeichnen viele Schwellenländer ein boomendes Exportgeschäft. Südkorea zum Beispiel ist ein Weltklasse-Hersteller von Schiffen und Automobilen sowie von Halbleitern, drahtlosen Geräten und anderer Elektronik. Angetrieben von der starken Nachfrage aus dem nahen China und den Verbrauchern in der westlichen Welt ist der Export dieser Produkte stark angestiegen und hat das BIP des Landes auf über eine Billion Dollar gedrückt.

Schließlich profitieren viele Schwellenländer auch von regulatorischen Reformen, Grenzhandel und lockere Geldpolitik. Und natürlich, da die verfügbaren Einkommen in diesen dicht besiedelten Regionen weiter steigen, erwarten wir, dass diese Länder in den kommenden Jahren ein nachhaltiges Wachstum der Kaufkraft sehen werden, was die Erträge für Einzelhändler, Finanzdienstleister und eine Vielzahl anderer Industriegruppen ankurbeln wird.

Insgesamt wird erwartet, dass reife Volkswirtschaften wie England und die Vereinigten Staaten langfristig um etwa 2-3% pro Jahr wachsen werden, während die in Ländern wie Russland, Indien, China und Hongkong bis zu vier Mal wachsen schneller. Dieses Wachstum sollte sich in Zukunft positiv auf die Profitabilität der Unternehmen und die Gewinne der Anleger auswirken.

Beachten Sie jedoch, dass diese Aktien und die zugehörigen ETFs ziemlich volatil sein können. Und alles, von Inflationsdruck über steigende Zinsen bis hin zu Anzeichen einer globalen Konjunkturabkühlung, könnte sie ins Wanken bringen. Anleger sollten auch beachten, dass Schwellenländer andere einzigartige Risiken tragen, wie politische Umwälzungen, regulatorische Veränderungen und Währungsschwankungen.

Es besteht jedoch kein Zweifel daran, dass die Schwellenmärkte für ETF-Anleger langfristig zu den besten Gelegenheiten gehören