Dollar-Kostenmittelung Definition & Beispiel |

Was es ist:

Dollar-Kostenmittelung ist eine Strategie, in die ein Anleger einen festen Dollarbetrag eingibt eine bestimmte Investition (normalerweise Stammaktien) regelmäßig. Die Investition findet in der Regel jeden Monat unabhängig von den Finanzmärkten statt. Wenn der Preis einer bestimmten Investition steigt, wird der Anleger in der Lage sein, weniger Aktien zu kaufen. Wenn der Preis eines bestimmten Wertpapiers sinkt, kann der Anleger weitere Anteile kaufen.

So funktioniert es (Beispiel):

Nehmen wir an, ein Anleger entscheidet sich, XYZ Corp. im Wert von 1.000 $ gleichzeitig zu kaufen Monat für vier Monate. In diesem Beispiel gehen wir auch davon aus, dass die Aktie zuerst an Wert verliert, dann aber stark ansteigt.

Wie Sie in der obigen Tabelle sehen können, hätte der Investor mit einer Dollar-Kosten-Mittelung-Strategie 272,22 Aktien gekauft für insgesamt $ 4.000. Sein durchschnittlicher Preis pro Aktie für diesen Zeitraum hätte nur 14,69 $ betragen (berechnet wie folgt: 4000 $ / 272,22 = 14,69 $). Wenn die Aktie am Ende dieses Zeitraums bei $ 18 endet, wäre die Gesamtposition des Anlegers nun $ 4.900 (berechnet wie folgt: 272,22 Aktien * $ 18 = $ 4.900). Infolgedessen würde der Investor tatsächlich einen Gewinn von $ 900 auf seiner Gesamtposition zeigen, obwohl die Aktie im Wert von über $ 20 auf $ 18 im Wert von $ 18 gefallen ist.

Im Vergleich, Wenn der Anleger beschlossen hätte, zu Beginn dieses Zeitraums auf einmal 4.000 US-Dollar in Aktien der XYZ Corp. anzulegen, hätte er 200 Aktien zu einem Preis von 20 US-Dollar pro Aktie erworben. Wenn die Aktie am Ende der vier Monate bei 18 $ gelandet wäre, hätte der Anleger einen Nettoverlust von - 400 $ auf der Aktie gezeigt.

Dieses Beispiel zeigt deutlich die Vorteile der Dollarkostenmittelung, insbesondere in Zeiten volatiler Aktienkurse.

Warum es wichtig ist:

Millionen von Investoren auf der ganzen Welt verwenden Dollarkosten im Durchschnitt, weil sie folgende Vorteile bieten:

• Es ist eine attraktive Option für Anleger, die zu ihrer Investition beitragen möchten Regelmäßige Portfolios.

• Es beseitigt das Problem des Market Timing. Infolgedessen werden die Renditen eines Anlegers stärker vom Gesamttrend einer bestimmten Aktie als vom spezifischen Einstiegspreis des Anlegers bestimmt. Darüber hinaus hilft es Investoren, ihre Kostenbasis bei Wertpapieren zu reduzieren, die an Wert verlieren.