Call Money Rate Definition & Beispiel |

Was es ist:

Die Call Money Rate ist der Zinssatz für die Kredite der Banken machen an Brokerfirmen, die Kredite aufnehmen, um Transaktionen auf den Margenkonten ihrer Kunden zu finanzieren. Manchmal wird der Tagesgeldsatz auch als "Broker-Darlehenszinssatz" bezeichnet und ist ein Satz, der für Privatpersonen im Allgemeinen nicht verfügbar ist.

So funktioniert es (Beispiel):

Nehmen wir an, Broker XYZ ist ein Maklerunternehmen Das wird mehrere Tausend Aktien der Firma ABC im Auftrag eines großen Kunden kaufen, der die Aktien auf Margin kaufen will. Die Aktien kosten $ 2,5 Millionen und der Kunde verpflichtet sich, Broker XYZ für die Aktien in 28 Tagen zu zahlen.

Da Broker XYZ glaubt, dass der Kunde das Geld wie geplant zurückzahlen wird, leiht sich Broker XYZ $ 2,5 Millionen an Call-Geld von BigBank Broker XYZ und sein Kunde können die Aktien jetzt kaufen. BigBank erstellt keinen Zahlungsplan für Broker XYZ, da Broker XYZ erwartet, die Transaktion relativ schnell abzuschließen. BigBank behält sich jedoch das Recht vor, das Darlehen jederzeit zu kündigen (d. H., Dass Broker XYZ sofort die 2,5 Millionen Dollar zurückzahlen muss).

BigBank legt den Tagesgeldsatz auf LIBOR + 0,15% fest. Wenn sich die Bank entscheidet, das Darlehen vor Ablauf der 28 Tage zu kündigen, kann Broker XYZ einen Margin Call an seinen Kunden ausstellen, wodurch der Kunde die $ 2,5 Millionen sofort zurückzahlen muss.

Warum es wichtig ist:

Call Money Rate ist eine Kosten, die Brokerfirmen zahlen, um Margin-Konten zu finanzieren oder für ihre eigenen Konten zu handeln. Da Call-Darlehen unbesichert und kündbar sind, sind sie in gewisser Weise riskanter als andere Kredite, aber sie bieten auch kurzfristige Liquidität für die Finanzmärkte.